Καταιγίδα σαρώνει πάλι τις χρηματιστηριακές μετοχές, προκαλώντας σοβαρή επιδείνωση κλίματος και μεγάλη πτώση στο χρηματιστήριο. Αιτία οι αναζωπυρούμενες ανησυχίες για τις προοπτικές των ελληνικών τραπεζών, οι οποίες έχουν να αντιμετωπίσουν το μέγα πρόβλημα των κόκκινων δανείων και τις επιπτώσεις από την αλλαγή λογιστικών προτύπων και των εποπτικών κανόνων για τις προβλέψεις επισφαλειών. Στο προσκήνιο επανέρχεται η σεναριολογία για ενδεχόμενες κεφαλαιακές ανάγκες που μπορεί να προκύψουν από τα stress test.
Η καταβύθιση των μετοχών και η συρρίκνωση των αποτιμήσεων των τραπεζών αξιοποιείται και ως μέσο άσκησης πιέσεων προς την κυβέρνηση προκειμένου να «ξεπαγώσουν» οι πλειστηριασμοί, με το επιχείρημα ότι είναι αναγκαίοι για να προχωρήσουν οι τράπεζες στην εκκαθάριση των προβληματικών χαρτοφυλακίων τους.
Επιθετικά funds και ξένα ισχυρά χαρτοφυλάκια που κινούνται συνδυαστικά σε μετοχές και Παράγωγα, έδωσαν σήμερα κατεύθυνση στην αγορά, αυξάνοντας την προσφορά και πιέζοντας χαμηλότερα τις τιμές με επιταχυνόμενες ρευστοποιήσεις.
Προειδοποιήσεις
Ειχαν προηγηθεί χθες «προειδοποιητικές βολές» από την Bank of America/Merrill Lynch, η οποία περιέκοψε δραστικά τις τιμές-στόχους για τις μετοχές των ελληνικών τραπεζών, προβλέποντας εμμέσως ότι θα υποχωρήσουν. Η αναπροσαρμογή αυτή βασίστηκε σε εκτιμήσεις ότι οι τράπεζες θα δυσκολευτούν να αντιμετωπίσουν το πρόβλημα των κόκκινων δανείων και επιπλέον θα επιβαρυνθούν από την αλλαγή λογιστικών προτύπων και εποπτικών κανόνων για τις επισφάλειες.
Σήμερα νέο χτύπημα για τις τραπεζικές μετοχές ήταν οι πληροφορίες ότι οι Ευρωπαίοι δανειστές πιέζουν, ζητώντας να «ξεπαγώσουν» οι πλειστηριασμοί και ότι αφήνουν ανοιχτό το ενδεχόμενο να προκύψουν κεφαλαιακές ανάγκες από τα stress test.
Σύμφωνα με πληροφορίες, το θέμα συζητήθηκε και στο Eurogroup, με την επισήμανση ότι πρέπει να διευκολυνθούν οι τράπεζες να διαχειριστούν αποτελεσματικά τα κόκκινα δάνεια, ώστε να μη βρεθούν εκτεθειμένες στα stress test και να μην προκύψει ανάγκη ανακεφαλαιοποιήσεων.
Αρνητική επίδραση στην αγορά είχε και η πληροφορία ότι στα Paradise Papers υπάρχουν ονόματα κορυφαίων στελεχών ελληνικών τραπεζών.
Υπάρχουν βέβαια και λίγα «καλά νέα»: Οπως έγινε γνωστό, έχουν επιτευχθεί συγκλίσεις για να προχωρήσει η πώληση λιγνιτικών μονάδων της ΔΕΗ, η οποία θα αναθέσει σε εξειδικευμένους οίκους τη διαχείριση-είσπραξη των ληξιπρόθεσμων απαιτήσεων της. Αποτιμώντας θετικά αυτές τις εξελίξεις, η αγορά έδωσε σήμερα στη μετοχή της ΔΕΗ +4,8%.
Αυξάνεται το ρίσκο
Χρηματιστηριακοί παράγοντες εκτιμούν ότι η βραχυχρόνια χρηματιστηριακή συγκυρία επιδεινώνεται και ότι το ρίσκο αυξάνεται στο ΧΑ. Ασφαλέστερες ενδείξεις για την πορεία της αγοράς αναμένονται στην αυριανή συνεδρίαση, όπου θα τεθούν σε δοκιμασία οι βραχυχρόνιες στηρίξεις.
Όπως επισημαίνουν αναλυτές, το πρώτο ζητούμενο για τις επόμενες μέρες είναι να μη διασπασθεί η στήριξη στις 745 μονάδες, ώστε ο ΓΔ να παραμείνει μέσα στη ζώνη συσσώρευσης των τελευταίων εβδομάδων, μεταξύ 770-745 μονάδων.
Πάντως η συνολική εικόνα της σημερινής συνεδρίασης δεν συνηγορεί σε αισιόδοξες προβλέψεις. Ολοι οι δείκτες κινήθηκαν σε τροχιά διολίσθησης, χωρίς να υπάρξει η παραμικρή ουσιαστική αντίδραση, και τερμάτισαν στα χαμηλά ημέρας.
Μετοχές και δείκτες
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε με απώλειες 1,77% στις 748,44 μονάδες, στο απόλυτο χαμηλό ημέρας.
Κατά 2,24% υποχώρησε ο FTSE25 της υψηλής κεφαλαιοποίησης, στις 1.964,67 μονάδες.
Στο απόλυτο χαμηλό ημέρας τερμάτισε και ο τραπεζικός δείκτης, με μια δραματική «βουτιά» -6,52%.
Στο κόκκινο όλες οι μετοχές του κλάδου. Alpha Bank -7,1%, Eurobank -6,7%, Πειραιώς -6,2%, Εθνική -5,7%, Attica Bank -5,5%
Στα εμποροβιομηχανικά και λοιπά blue chips τη ΔΕΗ (+4,8%) ακολούθησαν Φουρλής +3,5%, Aegean +1,9%, Motor Oil +1,2%.
Στο κόκκινο Jumbo -3,7%, ΓΕΚΤΕΡΝΑ -3,7%, ΕΛΠΕ και ΟΠΑΠ -2%, Lamda -1,7, Grivalia -1,4%.
Στη μεσαία κεφαλαιοποίηση ξεχώρισε η Intracom (+3,8%).
