Στο επίκεντρο εισαγγελικής έρευνας βρίσκονται ο διευθύνων σύμβουλος της Monte dei Paschi, Φαμπρίτσιο Βιόλα και ο πρώην διοικητής της Τράπεζας της Ιταλίας, Αλεσάνδρο Προφούμο. Αμφότεροι ερευνώνται για ψευδή λογιστικά στοιχεία και χειραγώγηση της αγοράς, χωρίς προς το παρόν οι εισαγγελικές αρχές να έχουν προχωρήσει την απαγγελία κατηγοριών.
Η έρευνα ξεκίνησε το 2015, ύστερα από την κατάθεση αγωγών από μικρομετόχους και καταναλωτικές ενώσεις, λόγω λαθεμένης καταγραφής δύο παραγώγων, γνωστών ως Alexandia και Santorini, το διάστημα 2011 - 2014.